67502/01
今天市場跌幅較多的是半導體，表面原因有兩個：
一、三星電子考慮縮減芯片產(chǎn)量。這是需求端的問題，造出來的芯片過剩，電子產(chǎn)品更新?lián)Q代慢了，以前可能兩年左右換一部手機，現(xiàn)在的手機質(zhì)量好了，大家收入又受到經(jīng)濟周期影響變?nèi)険Q機了，這當然會影響整個產(chǎn)業(yè)鏈的供給，所以芯片的需求，沒有以前那么旺盛，不再是一芯難求。二、制裁。國產(chǎn)芯片是繞不開制裁的，美國與荷蘭和日本前一段時間剛剛達成關(guān)于限制芯片制造設(shè)備對華出口的協(xié)議，今天又加大了對華為的制裁。亡我之心不死永無疑問。DUV短期沒指望.....至此，芯片表現(xiàn)一蹶不振。那值不值得投資呢？值得。2022年我全年第一重倉的方向是恒生科技，這里不再展開，感興趣的可以看之前一年的復盤。2023年主要想做的是半導體芯片，目前已經(jīng)取代恒生科技成為第一重倉，但是不排除出現(xiàn)和恒生一樣建倉再跌40%以上這樣的情況出現(xiàn)，我看好不代表一定漲，但我看好我一定買。原因簡單說一下，和恒生不同，我當時看好恒生是相信中國最優(yōu)秀的企業(yè)在極度低估的時候有完美的修復預期，單純的是投資公司和行業(yè)本身。我看好半導體，看好的是國運，現(xiàn)在擺在半導體面前的困難是我們一個局外人無法想象的，我每每看到關(guān)于國內(nèi)半導體行業(yè)剖析的現(xiàn)狀分析的時候都充滿了絕望，但這恰恰是我下注的理由，當已經(jīng)看到希望的時候，這個板塊絕不會是現(xiàn)在這個樣子，而這個板塊，終究是必須要看到希望的。我知道很多公司在這個過程中會死去，但行業(yè)，終究會迎來新生，除非我們甘愿做永遠的老二。最近讀過一段話“我們過去用40年的時間做了別的國家200年的事情，這一切都讓我無法對白兔的未來悲觀，這是一種樸素的信念，就相信兔子的未來會更好，因為只有集體勝利的那一天，我們才能跟著吃點肉?！?/p>我寫這一切，是說給自己聽的，因為我投資，也很少聽別人的下注。
內(nèi)資:外資到底有多少錢，天天100億。外資:內(nèi)資到底有多少股票，我天天買還是跌的。這里很好理解，內(nèi)資和外資向來是市場上兩類投資者，外資永遠是用腳投票且極其團隊的群體，無視缺口，無視當下的位置，無視資金流向，它關(guān)注的只有一點：未來會不會好，如果好，我們把它干爆。內(nèi)資呢？看上去像是一群永遠不會團結(jié)的小丑。每天忙著找消息，看資金面，做超額收益，和剛?cè)胧械男“滓粯右惶觳毁I點再賣點就渾身難受，把市場投機展現(xiàn)的淋漓盡致（當然，我一定程度上也是這樣，畢竟這十年都是和A股打交道，難免思路被帶歪）
內(nèi)外資理念的不同可以推斷市場，短期沒有投資方向和邏輯，不過長期真的找不到深度砸盤的理由了，所以這大盤除了“開炮”以外的潛在危機，難有沖擊3000點以下的黑天鵝事件。我相信我們目前已經(jīng)轉(zhuǎn)移到“以經(jīng)濟建設(shè)為中心”中來了。另外很多公司趁著這次的年報洗澡了，跌業(yè)績不跌股價，從韋爾股份到歐菲光，都說明業(yè)績代表過去，我們下單未來吧。放眼市場，現(xiàn)在依然有非常多的便宜的籌碼，大膽做多，努力搬磚，長期會有福報。2023年基金收益率：8.84%（后期復盤會更新當年基金收益率情況）同期滬深300收益率：8.52%
一、三星電子考慮縮減芯片產(chǎn)量。這是需求端的問題，造出來的芯片過剩，電子產(chǎn)品更新?lián)Q代慢了，以前可能兩年左右換一部手機，現(xiàn)在的手機質(zhì)量好了，大家收入又受到經(jīng)濟周期影響變?nèi)険Q機了，這當然會影響整個產(chǎn)業(yè)鏈的供給，所以芯片的需求，沒有以前那么旺盛，不再是一芯難求。二、制裁。國產(chǎn)芯片是繞不開制裁的，美國與荷蘭和日本前一段時間剛剛達成關(guān)于限制芯片制造設(shè)備對華出口的協(xié)議，今天又加大了對華為的制裁。亡我之心不死永無疑問。DUV短期沒指望.....至此，芯片表現(xiàn)一蹶不振。那值不值得投資呢？值得。2022年我全年第一重倉的方向是恒生科技，這里不再展開，感興趣的可以看之前一年的復盤。2023年主要想做的是半導體芯片，目前已經(jīng)取代恒生科技成為第一重倉，但是不排除出現(xiàn)和恒生一樣建倉再跌40%以上這樣的情況出現(xiàn)，我看好不代表一定漲，但我看好我一定買。原因簡單說一下，和恒生不同，我當時看好恒生是相信中國最優(yōu)秀的企業(yè)在極度低估的時候有完美的修復預期，單純的是投資公司和行業(yè)本身。我看好半導體，看好的是國運，現(xiàn)在擺在半導體面前的困難是我們一個局外人無法想象的，我每每看到關(guān)于國內(nèi)半導體行業(yè)剖析的現(xiàn)狀分析的時候都充滿了絕望，但這恰恰是我下注的理由，當已經(jīng)看到希望的時候，這個板塊絕不會是現(xiàn)在這個樣子，而這個板塊，終究是必須要看到希望的。我知道很多公司在這個過程中會死去，但行業(yè)，終究會迎來新生，除非我們甘愿做永遠的老二。最近讀過一段話“我們過去用40年的時間做了別的國家200年的事情，這一切都讓我無法對白兔的未來悲觀，這是一種樸素的信念，就相信兔子的未來會更好，因為只有集體勝利的那一天，我們才能跟著吃點肉?！?/p>我寫這一切，是說給自己聽的，因為我投資，也很少聽別人的下注。
內(nèi)資:外資到底有多少錢，天天100億。外資:內(nèi)資到底有多少股票，我天天買還是跌的。這里很好理解，內(nèi)資和外資向來是市場上兩類投資者，外資永遠是用腳投票且極其團隊的群體，無視缺口，無視當下的位置，無視資金流向，它關(guān)注的只有一點：未來會不會好，如果好，我們把它干爆。內(nèi)資呢？看上去像是一群永遠不會團結(jié)的小丑。每天忙著找消息，看資金面，做超額收益，和剛?cè)胧械男“滓粯右惶觳毁I點再賣點就渾身難受，把市場投機展現(xiàn)的淋漓盡致（當然，我一定程度上也是這樣，畢竟這十年都是和A股打交道，難免思路被帶歪）
內(nèi)外資理念的不同可以推斷市場，短期沒有投資方向和邏輯，不過長期真的找不到深度砸盤的理由了，所以這大盤除了“開炮”以外的潛在危機，難有沖擊3000點以下的黑天鵝事件。我相信我們目前已經(jīng)轉(zhuǎn)移到“以經(jīng)濟建設(shè)為中心”中來了。另外很多公司趁著這次的年報洗澡了，跌業(yè)績不跌股價，從韋爾股份到歐菲光，都說明業(yè)績代表過去，我們下單未來吧。放眼市場，現(xiàn)在依然有非常多的便宜的籌碼，大膽做多，努力搬磚，長期會有福報。2023年基金收益率：8.84%（后期復盤會更新當年基金收益率情況）同期滬深300收益率：8.52%
